Firmus, operadora australiana de data centers, destina metade do IPO de A$5,5 bilhões a acionistas existentes na oferta que será precificada a A$11.
Preço, data e avaliação
O The Economic Times informa que as ações serão negociadas a A$11, valuando a empresa em torno de US$30,6 bilhões. O início das negociações na Australian Securities Exchange (ASX) está marcado para 23 de outubro de 2026.
Outra fonte, o AI Weekly, calcula que o mesmo preço de A$11 resulta em uma avaliação de aproximadamente A$43,7 bilhões — cerca de US$30,3 bilhões — para a empresa, que sedia em Sydney.
Bookbuilding e demanda supera oferta
Segundo ambas as fontes, o interesse dos investidores ultrapassou o tamanho da oferta, resultando no fechamento do bookbuilding na quinta-feira — um dia antes do prazo originalmente previsto para sexta-feira.
O The Economic Times detalha que o processo de bookbuilding começou na terça-feira e envolve os bancos Bank of America, JPMorgan, Morgan Stanley e Morgans.
Uso dos recursos e participação de Nvidia, Blackstone e Coatue
O AI Weekly ressalta que os recursos levantados serão direcionados para a compra de GPUs destinadas ao primeiro data center da Firmerus em Batam, Indonésia — parte de um plano anunciado anteriormente para instalar 170 mil GPUs da Nvidia nesse campus.
As mesmas fontes apontam que a Nvidia detém cerca de 7,2% da empresa, a Coatue 8,4%, e a Blackstone aproximadamente 6,7%. Ao reservar metade do IPO para acionistas atuais, esses investidores poderão aumentar suas posições sem enfrentar diluição.
Pontos ainda não detalhados
- Como será dividida a outra metade das ações entre novos investidores institucionais e o público varejista.
- Quanto caixa líquido a Firmerus realmente receberá após a parcela atribuída aos acionistas existentes.
- O cronograma detalhado para a instalação das 170 mil GPUs no centro de dados de Batam.
Sidney, Austrália — A operadora de data centers Firmus Grid, com sede em Sydney, planeja lançar uma de suas maiores ofertas públicas iniciais (IPO) da história australiana, com intenção de arrecadar até A$5,5 bilhões, segundo informações divulgadas por meio de documento interno à empresa e fontes próximas ao processo.
Entre os destaque da oferta está a decisão de reservar cerca de metade das ações para acionistas existentes, incluindo gigantes como Nvidia, Blackstone, Coatue e Jane Street — participantes de uma rodada estratégica de capitalização de 2 bilhões de dólares realizada em agosto.
Essa alocação privilegiada permite que grandes investidores aumentem suas participações sem enfrentar diluição.
O processo de bookbuilding começou na terça-feira, com a liderança de bancos como Bank of America, JPMorgan, Morgan Stanley e Morgans, instituições que coletaram indications de interesse de investidores institucionais.
As indicações de interesse superaram significativamente a oferta disponível, resultando no fechamento antecipado do bookbuilding para a quinta-feira, ao invés da sexta-feira originalmente prevista no termo.
A precificação foi fixada em A$11 por ação, o que implica uma avaliação de mercado de aproximadamente A$43,7 bilhões (cerca de US$30,3 bilhões), segundo estimativas do AI Weekly — um salto consideralmente maior do que a valoração de US$10,5 bilhões registrada após a rodada de agosto.
O IPO inclui a cláusula de greenshoe, que permite a emissão adicional de ações caso a demanda exceda a oferta inicial, potencialmente ampliando a arrecadação total.
A negociação das ações na Australian Securities Exchange (ASX) está prevista para começar em 23 de outubro de 2026, após o depósito formal do prospecto no dia 12 de outubro.
Firmus Grid afirma ser uma empresa de infraestrutura de IA e serviços em nuvem, com fábricas modulares de IA e tecnologia proprietária de energia e resfriamento. Atualmente opera dois centros de dados: um em Melbourne, Austrália, e outro em Singapura.
O plano de expansão inclui a construção de um novo data center em Batam, Indonésia, com intenção de instalar 170 mil unidades de GPU da Nvidia — tecnologia que será adquirida com parte dos fundos arrecadados pelo IPO.
A empresa não comentou diretamente sobre o anúncio do IPO, mas fontes informais confirmaram detalhes do processo à imprensa internacional.
A escolha de reservar metade da oferta para acionistas existentes levanta questões sobre como será distribuída a outra metade entre novos investidores institucionais e o público varejista, além do impacto real desse arrangement sobre a diluição de novas entradas.
Fontes próximas também destacaram a ausência de informações sobre o cronograma detalhado da instalação das GPUs em Batam e sobre o caixa líquido realmente disponível para Firmus Grid após a oferta.
O caso ilustra a crescente atenção do mercado global sobre infraestrutura de IA e o papel de grandes investidores como Nvidia e Blackstone na modelagem de empresas emergentes no setor.
Investidores e analistas observam de perto como a oferta se desenrolará, especialmente com relação à reação do mercado de capitais australiano e internacional.
Fontes: AI Weekly (EUA), The Economic Times (Índia), The West Australian (Austrália)
